ЗОЛОТО  -  Производство золота в МИРЕ Таблица (с 1991г...)   [Top]  
I -1999 II -1999 III -1999 IV -1999   II -2000

World Gold Analyst, Обзор за I квартал, июнь 2000г

I квартал 2000 года - Производство золота остается на прежнем уровне.
 

По данным июньского обзора World Gold Analyst - в I квартале (январь-март) 2000 года среди основных 45 золотодобывающих компаний производство золота изменилось незначительно, а уровень затрат остался почти на прежнем уровне.

Регион

Производство   
золота
Общие наличные затраты Полные издержки производства
 млн. унций      тонн   US$/OZ US$/OZ
Южная Африка 3,600  (-2 %) 112,0 228  (+1 %) 258  (+4 %)
Канада 2,780  (-1 %) 86,5 160  (-1 %) 243  (-5 %)
США 2,340  (-6 %) 72,8 183  (-5 %) 241  (-2 %)
Австралия 2,180  (-) 67,8 203  (-5 %) 262  (-2 %)
Другие 1,230  (-) 38,2 n/a n/a
Общее количество 12,120  (-2 %) 377,0 196  (-2 %) 251  (-)
Цифры в скобках отражают изменение по отношению к I кварталу 1999г.

Региональный Обзор

Сравнение результатов I-го квартала 2000 года с данными за прошлые годы показывает относительную устойчивость уровней производства золота и практически неизменную стоимость его производства, начиная с 1999 года.
В целом производство золота 50-ю ведущими компаниями мира в I квартале 2000г составило 12,12 млн. унций (или 377 тонны), что лишь на 2% меньше, чем в I-м квартале предыдущего года. Хотя это снижение само по себе незначительно, однако в контексте предыдущих ежеквартальных результатов заметна тенденция к снижению производства золота. Фактически производство в I-м квартале 2000г. самое низкое со времени начала мониторинга World Gold Analyst, с середины 1998 года.

  • Наиболее заметное снижение отмеченно в США, где производство компаниями сократилось на 6%. Частично это связано с покупкой компании Getchell Gold канадским Placer Dome, а также закрытием шахты Pioneer's Teberebie в Гане и потерей Hecla Mining места среди ведущих компаний. Остальное может быть связано с уменьшением на 27% производства золота на шахте Freeport's Grasberg. Прирост связан с опытным производством, главным образом у Newmont Mining (12%) и Homestake Mining (7%), также и Battle Mountain Gold (13%).

  • В целом призводство канадскими компаниями незначительно сократилось, несмотря на сообщения о 15%-м увеличении производства Placer Dome, 20%-м увеличении - IAMGOLD и существенном повышении производства у Meridian Gold. Свой вклад в I квартал года внес также новый объект Ken Snyder компании Franco-Nevada. Негативные показатели продемонстрировали - Kinross Gold (снижение на 8%) и Cambior (аналогично). Компании Viceroy и Agnico-Eagle, одни из ведущих компаний в марте 1999 году, не были учтены в обзоре, т.к. их годовой объем производства упал ниже "требуемого" минимума. Впервые в обзор была включена Glamis Gold. Крупнейшая золотодобывающая канадская компания Barrick Gold снизила выпуск продукции на 11%, а TVX Gold "утеряла" половину своего производства в Америке (в пользу австралийской Normandy Mining).

  • Южно-африканское производство золота понесло "потерю" в связи с приобретением Placer Dome 50% компании Western Areas и окончания (demise) ERPM (?). Между тем случилось множество изменений права собственности средии Южно-Африканских компаний: к Gold Fields отошли Driefontein и St.Helena; компания Durban Deep приобрела Avgold's Hartebeestfontein; Harmony поглотила Randfontein.

  • В целом производство золота в Австралии осталось на уровне прошлого года, несмотря на сообщения о сокращении выпуска продукции рядом горнодобывающих компаний - Mt Isa Mines (-21%), Sons of Gwalia (-13%) и Centaur Mining (-52%). Кроме того, Acacia Resources была поглащена крупнейшей мировой золотодобывающей компанией AngloGold. Эти потери были уравновешены увеличением производства некоторыми компаниями - Newcrest Mining (+39%), Normandy NFM (+24%), Pacmin (+10%), Ranger Minerals (+37%) и Resolute (+48%).
    Также в течении I-го квартала имело место перераспределение активов некоторых компаний. Компания North потеряла 50% активов Kanowna Belle , которые отошли Delta Gold's. Наконец, Normandy Mining получила 50% от операций 1999 года TVX Gold, а также она же увеличила свой интерес в Great Central Mines с 27,8% до 57,6%, но при этом производство увеличилось в I-м квартале лишь на 6%, т.к. было "утеренно" производство в Kaltails и Tennant Creek (оба закрыты) и Big Bell (продано).


    Ведущие золотодобывающие компании в целом смогли несколько уменьшить полные наличные затраты (total cash costs) на 2%. Существенного сокращения добились в США и Австралии. Однако в Южной Африке отмечается рост этих затрат.

    Улучшение ситуации с расходами в США есть результат скорее сокращения компаниями высокозатратного производства, чем какое-то заметное снижение стоимости существующей производственной деятельности. Определенно - кривую стоимости заметно снизило устранение Getchell Gold и Pioneer. Позитивную роль сыграло то, что компании Homestake Mining и Battle Mountain сообщили о некотором уменьшении издержек, также как и "тяжеловес" отрасли - Newmont Mining.

    В Австралии падение издержек связано с тем, что a number of producers made material inroads into costs (значительное количество продуцентов сократило затраты на материалы - ?; перевод.) - Normandy Mining (-8%), Goldfields (-25%), Newcrest Mining (-11%), Normandy NFM (-15%), Resolute (-24%) и Sons of Gwalia (-6%). В тоже время, такие компании, как Lihir Gold (+10%) и Aurora Gold (+22%) показали существенное повышение расходов, так же, как и лидер низких затрат Delta Gold, повысивший их на 28%, до US$ 180/OZ.

    Сравнительно небольшое снижение расходов канадских компаний связанно со скромным их сокращением Placer Dome и IAMGOLD, а также сообщениями о существенных сокращениях у Echo Bay (-16%) и Meridian Gold (-45%). Негативные показатели имели Barrick Gold (+6%), Kinross Gold (+9%) и Eldorado Gold (+12%) - показавшие увеличение затрат.


     

    Десятка лидеров производства золота

    После (ниже) Anglogold - мирового лидера золотодобычи, среди десяти крупнейших золотодобывающих компаний, в I-м квартале 2000г. произошли некоторые перестановки. Newmont Mining поднялась с 3-го места на 2-е, а Gold Fields поднялась с 4-го места на 3-е - опередив Barrick Gold, занимавшего ранее 2-е место. Кроме того в десятку, на 8-е место, вошла Harmony (вместо Ashanti Goldfields).

    ТАБЛИЦА. Десять ведущих производителей золота в мире.  (I квартал 2000г).

    Компания

    Производство золота

    OZ

    тонн

    1     AngloGold (1)

    1 753 000  (+ 1% )

    54,5

    2     Newmont Mining (2)

    1 068 000  (+ 12% )

    33,2

    3     Gold Fields (4)

    959 000  (+ 6% )

    29,8

    4     Barrick Gold (2)

    902 617  (- 11% )

    28,1

    5     Placer Dome (6)

    786 000  (+ 15% )

    24,4

    6     Rio Tinto (5)

    640 000  (- 9% )

    19,9

    7     Homestake(8)

    596 339  (+ 7% )

    18,5

    8     Harmony (-)

    546 659  (+ 71% )

    17,0

    9     Freeport-McMoRan C&G (7)

    447 300  (- 27% )

    13,9

    10    Normandy Mining (9)

    419 477  (+ 6% )

    13,0

    Цифры в скобках отражают изменение по отношению к I кварталу 1999г.

  • Производство компании AngloGold выросло лишь на 1% несмотря на включение в отчет 92 000 унций золота полученных в результате приобретения Acacia Resources. Компания также заявила об увеличении производства (gains-?) на объектах: Sadiola, в Мали и Cripple Creek, в шт.Колорадо. За исключением шахты Mponeng, увеличившей производство на 50% (до 126 000 унций), большинство остальных южно-африканских производств сообщило о уменьшении выпуска продукции, главным образом за счет использования более низкосортнох руд.

  • Newmont Mining's увеличила производство, но лишь за пределами США. Зарубежное производство составило 418 000 унций золота, что на 39% выше прошлогоднего объема зарубежных операций. Это увеличение связано главным образом с 28% ростом производства на Yanacocha, где произведено 223 000 унций (contributed 223 000 equity oz). Высокая производительность и переход от "контракта" к владению, привели к сокращению полных издержек с US$ 114/oz до US$ 88/oz. Рост производства наблюдался также на Zarafshan (рост на 15%) и Minahasa (рост на 38%).

  • Рост производства Gold Fields на 6% обязано увеличением доли компании в St.Helena с 54% до 100%, несмотря на то, что производство на этом объекте снизилось на 22%. Кроме того - улучшилась ситуация на Kloof mine и на Tarkwa. На первом из них производство выросло на 34% (до 224 000 унций), т.к. улучшилось качество руд (среднее содержание выросло с 11,9 г/т до 16,0 г/т). На втором увеличилась добыча руды на 68%, что привело к 50% увеличению производства золота.

  • Производство Barrick Gold's сократилось на 108 00 унций или на 11%. В значительной степени это связанно с уменьшением на 13% производства в Pierina, где в 1999 году были отработаны компактные богатые блоки. На Goldstrike, обладющей собственностью "дешевой" Meikle mine, производство упало на 63 000 унций в результате низкосортности руд и снижения производительности фабрики. Эти сокращения отчасти компенсировалось ростом производства в карьере Betze-Post на 41 000 унцию, в связи с улучшением сортов руд и "ситуации с возмещением" (recovery improved). В другом же месте, в конце 1999 года была закрыта Bullfrog mine, что привело к потере 23 000 унций, а также на Bousquet производство сократилось на 27 000 унций.

  • Производство золота компанией Freeport's gold and copper сократилось в результате добычи более низкосортных руд. Содержание снизилось на 24%, с 1,31 г/т до 0,99 г/т. Эти показатели были наиболее низкими на Grasberg и они также отразились на результатах Rio Tinto (совладельца). Кроме того - у Rio Tinto на Kelian, в Индонезии, снизилось производство на 27% до 68 000 унций, а также было закрыт объект Ridgeway.

    Лидеры низких затрат

    ТАБЛИЦА. Самые низкие общие наличные затраты (I квартал 2000г).
    (Total Cash Costs)

    Компания

    Общие наличные затраты

    US$/OZ

    US$/грамм

    1     Buenaventura (1)

    88

    2,38

    2     Franco-Nevada (-)

    106

    3,41

    3     Meridian Gold (-)

    111

    3,57

    4     IAMGOLD (3)

    128

    4,11

    5     Barrick Gold (2)

    133

    4,28

    6     Placer Dome (6) *

    151

    4,85

    7     Battle Mountain (10)

    168

    5,40

    8     TVX Gold (7)

    172

    5,53

    9     Newmont Mining (-)

    176

    5,66

    10    Resolute (-)

    177

    5,69

    Цифры в скобках отражают изменение по отношению к I кварталу 1999г.

     *   Производство Placer Dome's в Папуа Новой Гвинеи внесло существенный вклад в улучшение производственных показателей. На Porgera (50% собственности) производство увеличилось на 78% (до 103 000 унций), при этом расходы (cash costs) сократились на 54%, до US$157/oz. Это было связанно с улучшением сортности сырья - с 3,4 г/т до 5,5 г/т. На Misima (80%) производство выросло на 83%, до 84 000 унций, при этом расходы (cash costs) были сокращены на 63%, до US$163/oz. В США, у Placer Dome's на Bald Mountain и Golden Sunlight заметно выросло производство; в то же время в Канаде оно сократилось (объект Detour lake был закрыт). Вклад, принадлежащих Placer's 50% акций Western Areas, составил 31 000 унций золота.


    Среди лидеров "низких издержек производства" произошли заметные изменения.

  • Во-первых, хотя Buenaventura и остается лидером по издержкам, ее затраты по сравнению с прошлым годом заметно сократились. Фактически они на 28% ниже таковых за I-й квартал 1999 года.
  • Во-вторых, в десятку лидеров низких издержек вошли четыре новых компании, издержки двух из них выше только по отношению к лидеру.

    ТАБЛИЦА. Самые низкие полные издержки производства (I квартал 2000г).
    (Total Production Costs)

    Компания

    Полные издержки производства

    US$/OZ

    US$/грамм

    1     Buenaventura (1)

    134

    4,31

    2     Franco-Nevada (-)

    142

    4,56

    3     Meridian Gold (-) *

    175

    5,63

    4     IAMGOLD (4)

    187

    6,01

    5     Placer Dome (5)

    220

    7,07

    6     Normandy Mt Leyshon (3)

    221

    7,10

    7     Newmont Mining (6)

    230

    7,39

    8     Delta Gold (2)

    232

    7,46

    9     Resolute (-)

    233

    7,49

    10    Teck (-)

    238

    7,65

    Цифры в скобках отражают изменение по отношению к I кварталу 1999г.

     *   Meridian Gold
    За I-й квартал 2000г. канадский середнячок Meridian Gold с открытием шахты El Penon, в Чили сделал заметный скачок. На этом серебрянном объекте было произведено 61 000 унций золота при общих наличных затратах US$ 71/oz (за первый период с начала эксплуатации). Полные издержки проиводства составили при этом US$ 112/oz.
    Объем производства Meridian Gold's, по отношению к прошлому году, вырос на 134%, до 114 823 унций - при средних общих наличных затратах US$ 111/oz (1999: US$ 200/oz) и общих производственных издержках US$ 175/oz (1999: US$ 293/oz). Теперь компания Meridian Gold, владеющая также Jerritt Canyon (30% собственности) и Beartrack, теперь является одним из лидеров мировой золотодобывающей отрасли по низким издержкам производства.



    Полные сведения о производстве и затратах на производство 70-ти мировых продуцентов золота, вместе с региональными резюме и детальными финансовыми отчетами можно найти в июньском, за 2000 год, издании World Gold Analyst.